איך להשקיע במדד S&P 500? איפה לקנות ואיך?

חסרונות השקעה במדד S&P 500:

• המדד נשלט על ידי 10 חברות גדולות כאשר הן מהוות כמעט שליש ממנו וכולן כמעט מאותו הסקטור.
• כמו כל השקעה במניות, אתם תהיו חשופים לתנודות
• המדד מתרכז רק בחברות אמריקאיות, כלומר אין פיזור גיאוגרפי.

האם השקעה ב S&P 500 זו השקעה בטוחה?

אתם בטח מכירים את המשפט הנודע אך אם לא אצטט אותו כאן: "תשואות עבר אינן מנבאות תשואות עתיד" .ישנן מספר סיבות מרכזיות לכך שתשואות עבר של השקעה כלשהי אינן בהכרח מנבאות היטב את תשואותיה העתידיות:

1. שינויים בסביבה העסקית – התנאים הכלכליים, התחרותיים והרגולטוריים משתנים עם הזמן ומשפיעים על ביצועי החברות.
2. שינויים טכנולוגיים – התיישנות מודלים עסקיים והופעת חדשנות משבשת.
3. מגמות ומחזוריות – שווקים עוברים בין תקופות שונות של עליות וירידות.
4. שינויים בהנהלה – מנהלים חדשים יכולים לשנות אסטרטגיות ולהשפיע על הביצועים.
5. הערכות יתר על בסיס הישגי העבר – מכפילי רווח גבוהים מתומחרים במהירות.
6. מקריות – אירועים בלתי צפויים כגון אסונות טבע, מלחמות וכדומה.

לכן חשוב להתייחס לנתוני העבר בעין ביקורתית ולקחת בחשבון גורמים נוספים בהערכת הסיכוי לתשואה עתידית.

אם כך התשובה היא לא, לא ניתן להסיק שהשקעה במדד S&P 500 היא השקעה בטוחה רק על בסיס תשואות העבר של המדד.

אמנם מדד ה-S&P 500 הפגין תשואות חיוביות יפות בטווח הארוך בעשרות השנים האחרונות, אך זה לא אומר שהמגמה הזו תימשך בהכרח גם בעתיד.

המדד חשוף לתנודתיות וירידות חדות בטווחים הקצרים והבינוניים בהתאם למצב הכלכלי ושוק ההון האמריקאי.

דוגמאות בולטות לירידות של מדד המניות המוביל בארה"ב ניתן לראות במהלך משבר הדוט-קום בשנת 2000 ובמהלך המשבר הפיננסי העולמי ב-2008 או אפילו בקורונה ב-2020.

לכן, על מנת להפחית סיכון, מומלץ למשקיעים לפזר השקעות בין מספר מדדים, שווקים, נכסים ואזורים גאוגרפיים. הסתמכות על תשואות העבר של מדד ה-S&P 500 בלבד היא מסוכנת.

קריאה נוספת: האם קיימות השקעות בטוחות?

מתי הזמן הכי טוב להשקיע ב-S&P 500 והאם אפשר לתזמן את השוק?

כאשר מדובר בהשקעה לטווח ארוך במדד S&P 500, הרעיון של זיהוי "הזמן הטוב ביותר" להשקיע איננו מומלץ ואף בלתי אפשרי במציאות. שוק המניות איננו צפוי ומבוסס על אינספור ציפיות והערכות של משקיעים שונים, ולכן לדעתי זה קשה עד מאוד לנבא מתי יגיעו העליות או הירידות הגדולות במדד כמו כן ישנם תיעודים רבים של משקיעים מקצועיים שניסו לבצע מהלכי תזמון של כניסות ויציאות מהשוק אך החמיצו בכך חלק ניכר מהעליות דווקא לכן הגישה המומלצת היא פיזור רכישת מניות המדד על פני תקופה ארוכה באופן שוטף ללא ניסיונות תזמון מדויקים המערבים סיכון גבוה זאת גם האסטרטגיה שמוכחת כמוצלחת יותר להשגת תשואה טובה ויציבה יותר על בסיס שוטף במדד עצמו/

מה השיטה הכי מומלצת להשקיע במדד  S&P 500?

אסטרטגיית השקעה פופולרית המכונה "מיצוע" (Dollar Cost Averaging) יכולה לסייע בהשקעה לטווח ארוך במדד S&P 500.

הרעיון של DCA הוא לבצע רכישות חוזרות של מניות המדד בסכומי כסף קבועים, במרווחי זמן קבועים, ללא קשר למחיר הנוכחי של המניה.

לדוגמה, השקעת סכום קבוע של 500 ש"ח בכל חודש בקרן נאמנות שעוקבת אחר מדד S&P 500.

יתרונה של שיטה זו הוא שבחודשים שבהם מחיר המדד יורד, המשקיע רוכש יותר יחידות של המדד תמורת אותו סכום קבוע, וכך ממוצע מחיר הרכישה יורד. לעומת זאת כשהמדד עולה, נרכשות פחות יחידות אך השווי הכולל גדל.

בטווח הארוך האסטרטגיה הזו מאפשרת להשיג ממוצע עלות רכישה נמוך יחסית ולמתן תנודתיות במדד.

רלוונטי: השקעות קטנות למתחילים

5 טיפים להשקעה במדד S&P 500

1. בחרו מכשיר השקעה מתאים:
   ישנן מספר דרכים להשקיע במדד S&P 500, כאשר הנפוצות ביותר הן קרנות סל (ETFs) וקרנות נאמנות מחקות מדד. ETFs כמו SPY, VOO, או IVV הן אפשרויות פופולריות בגלל עלויות ניהול נמוכות ונזילות גבוהה. תבחרו פלטפורמה עם דמי ניהול נמוכים (expense ratio) ונפח מסחר גבוה כדי להבטיח עלויות מינימליות והתאמה מדויקת לביצועי המדד.
2. תאמצו אסטרטגיית השקעה לטווח ארוך:
   מדד S&P 500 ידוע בביצועיו החיוביים לאורך זמן, למרות תנודתיות בטווח הקצר. גישת "קנה והחזק" (Buy and Hold) לטווח של שנים רבות היא מומלצת. היסטורית, המדד הניב תשואה שנתית ממוצעת של כ-10% (כולל דיבידנדים), אך תזכרו שביצועי העבר אינם מבטיחים תוצאות עתידיות.
3. השתמשו בהשקעה תקופתית (Dollar-Cost Averaging):
   במקום להשקיע סכום גדול בבת אחת, נסו להשקיע סכומים קבועים בתדירות קבועה, למשל מדי חודש. שיטה זו, הידועה כ-Dollar-Cost Averaging, עוזרת לפזר את הסיכון על פני זמן ומפחיתה את ההשפעה של תנודות שוק קצרות טווח על ההשקעה הכוללת.
4. שימו לב לשיקולי מס:
   השקעה במדד S&P 500 עשויה להיות יעילה מבחינת מיסוי, במיוחד אם אתם משקיעים דרך חשבונות פנסיוניים או חשבונות עם הטבות מס. בחשבונות רגילים, שימו לב לאופן שבו דיבידנדים ורווחי הון ממומשים ימוסו. במקרים מסוימים, ETFs עשויים להיות יעילים יותר מבחינת מס מאשר קרנות נאמנות מסורתיות.
5. לעקוב ולאזן מחדש את תיק ההשקעות:
   למרות שהשקעה במדד S&P 500 היא אסטרטגיה פסיבית, חשוב לעקוב אחר ההשקעה ולאזן מחדש את תיק ההשקעות מעת לעת. אם ההשקעה במדד מהווה חלק מתיק השקעות מגוון יותר, תודאו שהיא נשארת בהתאם להקצאת הנכסים הרצויה. למשל, אם החלטת להקצות 60% מתיק ההשקעות שלכם למדד S&P 500, ייתכנו שתצטרכו לאזן מחדש אם החלק הזה גדל או קטן משמעותית עקב תנודות שוק.

לסיכום, האם כדאי להשקיע במדד?

השקעה במדד s&p 500 היא ללא ספק צעד כלכלי נבון עבור משקיעים רבים. ניתן להשקיע במדד זה על ידי רכישה של קרנות סל או קרנות מחקות אשר עוקבות אחרי ביצועי המדד. באמצעות שילוב של מדד זה בתיק ההשקעות שלכם, תוכלו להשיג תשואה משמעותית לכספכם ולהנות מיציבות ומביטחון. חשוב לנסות לא לתזמן את השוק ולא לחשוב שמדובר בהשקעה בטוחה ללא סיכונים.

רלוונטי: אפשר להתאמן קודם תיק השקעות מדומה

עוד: איך ואיפה להתחיל להשקיע?